自去年8月24日《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》出台后，银行资金存管再次成为了关注热点，各P2P网贷平台都在寻求与银行合作，而直接存管成为多数平台采取的方式。

什么是直接存管？

据了解，直接存管是目前P2P网贷平台与银行资金存管合作最常见的模式。在银行资金直接存管的模式下，银行一般会为平台开设存管账户、投资人和借款人的独立个人存管账户、风险备用金账户和担保公司账户。

其中，后两种账户是根据平台需求和实际情况开设的账户，存管银行在为投融资双方开设独立个人账户后会就充值、提现等支付结算和资金流向进行监管。这种模式因为资金并不流向平台，有效隔离平台与投资人的资金，能有效减少平台触碰资金的可能性。

城商行开展最积极

根据《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》的要求，网络借贷信息中介机构应当实行自身资金与出借人和借款人资金的隔离管理，并选择符合条件的银行业金融机构作为出借人与借款人的资金存管机构。

不过笔者了解到，自互联网金融专项整治开展和上述《暂行办法》出台以来，各家银行采取了不同的应对方式，部分银行保持观望态度，有些银行则采取了积极开展P2P网贷平台资金存管业务的做法。真正与银行完成直接资金存管系统对接的P2P网贷平台，于整个庞大的网贷行业而言仍然九牛一毛。

根据网贷之家发布报告称，据不完全统计，截至2017年1月20日，已有民生银行、江西银行、徽商银行、恒丰银行等32家银行布局P2P网贷平台资金直接存管业务，并共有188家正常运营平台宣布与银行签订直接存管协议，约占P2P网贷行业正常运营平台总数量的8%。其中，真正与银行完成直接存管系统对接平台仅为99家，占网贷行业正常运营平台总数量的4%。

其中，在与平台签订直接存管协议的银行中，广东华兴银行最为积极，已与56家P2P网贷平台签订协议位居榜首。其次是江西银行，签约31家。浙商银行和厦门银行排名第三和第四，分别签约18家和14家。民生银行排名第五，签约9家。徽商银行签约8家排名第六，其余银行分别签约1~6家。可以看出，目前在开展资金直接存管业务方面，城商行仍是主力。

笔者认为，之所以仅有少数平台上线银行直接存管，主要是由于2016年互金专项整治工作的开展和资金存管指引并未正式出台，部分银行处于观望状态，如民生银行2016年下半年内部调整暂停存管对接。相信，在相关政策出台后，银行与网贷平台对于资金存管业务的开展将会得到进一步加快。

银行青睐背景硬的P2P网贷平台

据悉，在已与银行签订直接存管协议的188家P2P网贷平台中，有89家平台与银行已经签订了直接存管协议，但还未上线。统计后发现，在这89家平台中，平均注册资本为7405万元，有47家背景为国资系、上市系或风投系。

此外，89家签署协议未上线平台中，注册资本在1亿元以上的平台最多，有37家，占已签订未上线平台总数的42%。其次是注册资本在5000万元~1亿元的平台数，占已签订未上线平台总数的31%，有28家。

可以看出，银行对平台的注册资本和背景有一定的要求，而注册资本在5000万元以上和有国资、上市或风投背景的平台更受银行青睐。

从相关P2P网贷平台了解到，有背景的平台更容易获得银行青睐并不是没有道理。根据笔者获悉，深圳P2P网贷平台财蜂发财树日前宣称，已与相关银行签订了资金存管技术对接协议，资金存管进度已进入到技术对接阶段，其银行存管采用的也是直接存管模式。

为何这样一家中小型还能获得银行的青睐，笔者查询得知，财蜂发财树上线于2015年12月，其注册资本1亿元，实缴资金5000万，已经在新四板挂牌上市，并在2016年7月份获得了多家实力企业2亿元战略投资，其实力与背景可见非同一般。

同时，财蜂发财树在短短一年多时间里先后荣获2016互联网金融典范企业奖、2016中国最佳互联网金融服务示范平台等多项荣誉，这表明业内人士对其的关注与肯定。

当下，银行资金存管已成为业界判断平台合规的重要指标之一。在监管政策步步紧逼下，预计不少中小平台将面临出局，行业将迎来新一轮洗牌。只有平台得到合规化，行业的健康发展才会指日可待。